Table of Contents/Mục lục
Việt Nam 2025 – Cơ hội và Thách thức từ Chính sách Thuế mới
Năm 2025 là một cột mốc quan trọng đối với nền kinh tế Việt Nam. Với những động thái chính sách đột phá, nền kinh tế được thúc đẩy tăng trưởng. Nó chuyển đổi mô hình đầu tư. Báo cáo này đi sâu vào bối cảnh kinh tế vĩ mô, các chính sách thuế mới. Bên cạnh đó, nó xem xét tác động của chúng đến từng nhóm doanh nghiệp. Từ đó đưa ra những dự báo về xu hướng kinh doanh trong thời gian tới.
Nền kinh tế Vĩ mô: Điểm sáng trong bức tranh toàn cầu
Việt Nam tiếp tục thể hiện đà tăng trưởng mạnh mẽ với GDP quý I đạt 6,93% và quý II đạt 7,96%. Đây là mức cao hơn nhiều so với cùng kỳ 5 năm gần đây. Điều này cho thấy khả năng phục hồi ấn tượng của nền kinh tế, bất chấp những bất ổn từ môi trường kinh tế toàn cầu. Dòng vốn đầu tư trực tiếp nước ngoài (FDI) 8 tháng đầu năm 2025 cũng đạt 26 tỷ USD. Đây là mức cao nhất trong 5 năm qua. Đáng chú ý, vốn FDI đang có sự chuyển dịch định tính. Vốn điều chỉnh tăng mạnh. Điều này cho thấy cam kết lâu dài của các tập đoàn lớn như Foxconn, Luxshare, và Goertek. Đặc biệt là vào các ngành công nghệ cao như sản xuất chip và năng lượng tái tạo.
Chính phủ Việt Nam đã đưa ra các giải pháp quyết liệt để thúc đẩy tăng trưởng. Bao gồm đẩy mạnh đầu tư công và duy trì chính sách tiền tệ linh hoạt. Mục tiêu tăng trưởng kinh tế năm 2025 được đặt ra ở mức 8,3-8,5%. Điều này phản ánh sự lạc quan và quyết tâm của Chính phủ. Họ tận dụng các động lực nội tại để đối phó với những rủi ro bên ngoài.
Luật Thuế Thu nhập Doanh nghiệp 2025 (Luật số 67/2025/QH15): Phân tích Chuyên sâu
Có hiệu lực từ ngày 1/10/2025, Luật Thuế TNDN 2025 đánh dấu một sự thay đổi chiến lược. Từ đó, chính sách ưu đãi dàn trải sang mô hình có chọn lọc. Nó tập trung vào chất lượng và giá trị gia tăng.
Thay đổi Thuế suất: Ưu đãi theo quy mô và ngành nghề
- Hỗ trợ Doanh nghiệp nhỏ và vừa (SMEs): Luật mới áp dụng các mức thuế suất ưu đãi theo doanh thu, một thay đổi “mạnh tay” nhằm giảm gánh nặng tài chính cho cộng đồng doanh nghiệp này .
- 15% cho doanh nghiệp có tổng doanh thu năm không quá 3 tỷ đồng.
- 17% cho doanh nghiệp có tổng doanh thu từ trên 3 tỷ đến không quá 50 tỷ đồng.
- Mức thuế suất 20% vẫn áp dụng cho các doanh nghiệp còn lại.
Chính sách này khuyến khích các hộ kinh doanh chuyển đổi lên doanh nghiệp, giúp chính thức hóa nền kinh tế .
- Chuyển dịch ưu đãi: Luật mới loại bỏ ưu đãi thuế truyền thống cho các dự án sản xuất tại khu công nghiệp thông thường. Thay vào đó, ưu đãi chỉ áp dụng cho các dự án tại khu công nghệ cao, vùng đặc biệt khó khăn, hoặc các dự án công nghệ cao trọng điểm .
Tác động của Thuế tối thiểu toàn cầu (GMT) và Giải pháp của Việt Nam
Việc Việt Nam áp dụng quy tắc Thuế tối thiểu toàn cầu (GMT) từ đầu năm 2024 đặt ra một thách thức lớn. Các tập đoàn đa quốc gia (MNE) có doanh thu trên 750 triệu EUR phải chịu mức thuế tối thiểu 15%.
Để đối phó, Chính phủ đã ban hành Nghị định 182/2024/NĐ-CP để thành lập Quỹ Hỗ trợ Đầu tư. Quỹ này sẽ hỗ trợ doanh nghiệp FDI các chi phí như đào tạo nhân lực và Nghiên cứu & Phát triển (R&D). Đây là một chiến lược thông minh. Nó giúp Việt Nam duy trì sức cạnh tranh. Quan trọng là, việc này không vi phạm quy tắc GMT.
Đánh thuế Kinh tế số: Hướng tới sự Công bằng
Một điểm mới đột phá là việc mở rộng đối tượng nộp thuế. Các doanh nghiệp nước ngoài kinh doanh trên nền tảng số tại Việt Nam (như Google, Facebook, Netflix) sẽ phải nộp thuế TNDN. Thuế áp dụng đối với thu nhập phát sinh tại đây. Chính sách này tạo ra sân chơi công bằng hơn cho các doanh nghiệp trong nước.
Phản ứng và Dự báo Xu hướng Kinh doanh trong 2025-2026
Tác động đến các nhóm Doanh nghiệp
- SMEs: Giảm gánh nặng thuế, có thêm nguồn vốn để tái đầu tư, mở rộng sản xuất.
- FDI: Không còn lợi thế từ ưu đãi thuế suất thấp, buộc phải chuyển chiến lược sang tận dụng các hỗ trợ từ Quỹ Hỗ trợ Đầu tư.
- Công nghệ & Startup: Được khuyến khích mạnh mẽ đầu tư vào R&D nhờ chính sách cho phép khấu trừ thêm chi phí. Tuy nhiên, thời gian miễn thuế cho sản phẩm công nghệ mới rút ngắn từ 5 năm xuống còn tối đa 3 năm, đòi hỏi các công ty phải tăng tốc thương mại hóa .
- Doanh nghiệp lớn & Ngành truyền thống: Việc loại bỏ ưu đãi thuế cho các dự án tại khu công nghiệp thông thường sẽ làm tăng gánh nặng chi phí . Điều này có thể thúc đẩy làn sóng M&A và tái cấu trúc để tối ưu hóa hoạt động.
Xu hướng Kinh doanh Nổi bật
- Tăng tốc Chuyển đổi số & R&D: Đây sẽ là chiến lược sống còn để tận dụng ưu đãi thuế mới.
- Phát triển bền vững & ESG: Luật mới bổ sung các nhóm thu nhập được miễn thuế liên quan đến môi trường và trái phiếu xanh, thúc đẩy các dự án bền vững .
- Nâng cao Quản trị: Các doanh nghiệp sẽ phải đầu tư vào hệ thống quản trị nội bộ để đảm bảo tuân thủ các quy định thuế ngày càng phức tạp và giảm thiểu rủi ro.
Kết luận & Khuyến nghị
Luật Thuế TNDN 2025 không chỉ là một văn bản pháp lý mà còn là một công cụ chiến lược. Nó định hình lại môi trường kinh doanh tại Việt Nam. Doanh nghiệp cần chủ động rà soát lại kế hoạch tài chính và đầu tư. Điều này giúp thích ứng kịp thời với các quy định mới. Bằng cách tận dụng hiệu quả các chính sách hỗ trợ R&D và đổi mới sáng tạo. Các doanh nghiệp có thể biến thách thức thành cơ hội. Đồng thời, họ nên chú trọng vào quản trị minh bạch. Từ đó, tạo nền tảng vững chắc cho sự phát triển bền vững trong tương lai.
